- Un projet de stablecoin est à l’étude chez JPMorgan, Bank of America, Citigroup, Wells Fargo et plusieurs autres grandes banques américaines, via leurs entités de paiement communes Early Warning Services (Zelle) et The Clearing House, selon le Wall Street Journal.
- Des banques de plus petite taille, notamment régionales et communautaires, envisagent un consortium concurrent. Deux de celles-ci, Custodia et Vantage, se sont alliées le mois dernier pour lancer leur propre stablecoin (lire Qant du 2 avril 2025).
- Ces projets pourraient mettre fin à la domination de Circle et Tether, deux émetteurs de stablecoins, qui contrôlent actuellement un marché estimé à 245 milliards de dollars, mais qui pourrait connaître une très forte croissance.
- EN FILIGRANE : Hypercroissance. La tokenisation des opérations bancaires pourrait décupler la circulation des stablecoins, estiment des études récentes de Citi et Standard Chartered.
- À SURVEILLER : Monnaie et quasi-monnaie. Un stablecoin bancaire s’apparente à un compte bancaire, et non à un fonds monétaire comme les jetons actuels. Ces jetons auraient donc un impact direct sur le bilan des banques et la création monétaire. Les banques américaines attendent toutefois que le cadre législatif et réglementaire soit éclairci et stabilisé. L’initiative ne devrait donc être lancée que si le Genius Act est adopté, permettant aux banques de profiter de la déréglementation.
Plusieurs stablecoins bancaires se préparent aux États-Unis
Deux consortiums bancaires envisagent de créer des stablecoins, sous réserve de l’approbation d’une loi de déréglementation.